不敗教主APP 個股分析

全球貿易談判陸續取得進展，有利於半導體產業最近全球貿易談判陸續有好的進展，包含中美雙方在 2025/05/12 發表聯合聲明，決定暫緩 90 天報復性關稅，美國課徵中國的稅率從 145% 降低到 30%，而中國對美國課徵的關稅則從 125% 降低到 10%。 另外川普持續造訪中東地區討論 AI 晶片

台積電(2330)雖受匯率影響短期獲利，但長期競爭優勢不變最近美元兌新台幣匯率，短短幾天就大幅升值超過 10%，市場擔憂將不利電子出口業者的獲利表現，導致股市出現修正。 不過匯率波動頂多是影響短期獲利，長期仍要關注公司本身的競爭優勢。以我長期投資的台積電(2330)舉例，雖然公司表示新台幣每升值 1

致茂(2360)受惠半導體測試設備高成長，法人估 2025 獲利創高國際半導體產業協會(SEMI)預估，2025 年全球半導體設備規模將年增 16.5% 達 1,275 億美元，並創下歷史新高，主因受惠 AI 需求爆發的浪潮下，半導體產業各環節都存有規格升級或產能擴充需求。 其中，半導體測試設備雖然

穩定內需股大成(1210)，在半導體關稅不確定性之際扮演防禦角色近期美國總統川普對中國貿易戰態度難得放軟，公開表示目前對中國商品課徵的 145% 關稅太高，並認為未來將大幅調降，但不可能降至 0，同時再次呼籲中國找個時間會面談一場公平的交易。 雖然中美貿易戰有些緩和，但事後還有「半導體關稅」要課徵

鴻海(2317)為 AI 伺服器代工龍頭，法人估 2025 年獲利將創高前陣子 NVIDIA 的 GTC 大會剛落幕，然而剛好遇到川普搗亂，宣佈要對全球課徵高額的對等關稅，導致台股加權指數短線重挫超過 3,000 點，而基本面良好的 AI 概念股也連帶受到影響。 在我的 5,000 萬存股計劃中，與

央行房市管制暫告一段落，可關注獲利高成長的興富發(2542)
回顧在 2024/11/03 曾撰寫過興富發(2542)分析文章，當時提到雖然央行進行嚴格的房市管制，然而公司長期推案穩定，再加上平均殖利率高達 8%，所以還是值得關注，而後續也順利在 1 個月後就上漲 18%。

近

中國汽車銷量 2025 年將再創新高，胡連(6279)為主要受惠者
根據中國汽車工業協會統計，2024 年汽車銷量年增 4.5% 達到 3,143 萬輛，並預估 2025 年銷量可望再創新高達 3,290 萬輛。主因受惠中國政府推出多項補助政策，包含「新能源車下鄉」、「以舊換新補助」、「新能源

預估南港(2101) 2025 年獲利創新高，辦理減資應該參加嗎？
南港(2101)董事會在 2025/03/04 通過決議，計劃辦理現金減資 11.99%，每仟股減少 119.91 股(相當於每仟股換發 880.086564 股)，主要目的是提升股東權益報酬率，朝向低資本額、高獲利公司轉型。

儒鴻(1476)：受惠品牌客戶需求回溫，法人預估獲利將創高
最近因為川普不斷放話要課徵關稅，再加上市場傳聞 CoWoS 先進封裝有砍單消息，導致電子股非常震盪。所以開始花些心力研究傳產股，從百和(9938)的分析文章內容提到，目前運動品牌的客戶去庫存都已經結束，需求也已經回溫，代表製鞋業、紡織

百和(9938)：可望受惠 Adidas 多項鞋款熱銷
運動用品大廠 Adidas(愛迪達)近期公告 2024 年 Q4 財報，營收與獲利表現皆優於預期，其中營收為 60 億歐元，遠高於分析師預估的 53 億歐元，主要受惠 Samba、Soezial、Campus 等鞋款熱銷，且公司表示 20